Підтримувані BlackRock компанії Securitize та Computershare переносять частину фондового ринку США вартістю 70 трильйонів доларів у блокчейн через токенізовані акції, що наближає традиційну інфраструктуру Уолл-стріт до блокчейн-рейок.
Угода дозволяє компаніям, що котируються на біржі, додавати токенізовані акції — так звані токени, спонсоровані емітентом (IST) — поряд з існуючими акціями, надаючи інвесторам можливість зберігати акції через традиційні системи або в цифровому гаманці.
Ці зусилля є частиною ширшого прагнення зробити токенізовані акції функціональними в рамках чинних ринкових правил, пропонуючи водночас нові способи зберігання та переміщення активів, від володіння на основі гаманців до швидших розрахунків. Агенти з переказу коштів, такі як Computershare, знаходяться в центрі цієї системи, ведуть облік акціонерів та обробляють корпоративні дії.
Інтегруючись на цьому рівні, компанії прагнуть уникнути поширеного крипто-обхідного шляху, в якому токени представляють собою права на акції, а не самі акції.
Securitize — це компанія, що працює на блокчейні, яка дозволяє випускати, торгувати та управляти реальними активами, такими як акції та фонди, у токенізованій формі в мережах блокчейн.
Блокчейн зустрічається з агентами переказу
Згідно з цією схемою, Computershare діятиме як агент з переказу токенізованих акцій, як і для традиційних. Це включає управління записами та обробку таких подій, як дивіденди або дроблення акцій в обох форматах.
Securitize забезпечує базову технологію, але, як і в інших нещодавніх зусиллях у цій галузі, компонент блокчейн здебільшого знаходиться на задньому плані. Токени розроблені для представлення прямого володіння, а не як похідні інструменти, нашаровані поверх існуючих акцій.
«IST не покладаються на похідні токени, що розміщуються поверх базових акцій», – сказав генеральний директор Securitize Карлос Домінго. «Вони надають американським емітентам можливість створювати пряму власність на акції у формі токенів».
Охоплення Computershare може забезпечити масштаб зусиль. Фірма обслуговує понад 25 000 компаній і виступає агентом з передачі акцій приблизно для 58% компаній S&P 500.
Ця структура також дозволяє емітентам контролювати свою акціонерну базу, що є ключовою вимогою для публічних компаній. «Наша мета полягала в тому, щоб надати компаніям, що котируються на американських біржах, можливість випускати токенізовані акції, зберігаючи при цьому контроль», – сказала Енн Бауерінг, генеральний директор служби емітентів Computershare North America.