Згідно зі звітом Bloomberg, xAI планує достроково погасити високодохідні облігації на суму 3 мільярди доларів, що значно зменшить борг перед потенційним публічним лістингом SpaceX.
Компанія має намір викупити облігації приблизно за 117 центів за долар, що є значною премією, враховуючи, що цінні папери були випущені в червні, а структура їх випуску свідчила про те, що вони залишатимуться в обігу щонайменше два роки.
Облігації з купоном у 12,5 відсотка продавалися за номіналом і в останні тижні їхня ціна зросла. Дані про ціни показують, що в понеділок вони зросли приблизно на три пункти до майже 117 центів.
Дострокове погашення зазвичай вимагає від емітентів компенсації інвесторам шляхом виплати повних сум боргу або штрафних санкцій, які покривають очікувані відсотки протягом визначеного періоду. Незвичайний час підкреслює зусилля щодо оптимізації балансу.
Нещодавно Маск об'єднав xAI зі SpaceX, утворивши ширший бізнес, який має близько 18 мільярдів доларів боргу, включаючи зобов'язання, пов'язані з його викупом X. Повідомляється, що банкіри працюють над стратегією фінансування, спрямованою на зниження значних відсоткових витрат, накопичених за останні роки.
Ілон Маск готується вивести свою компанію SpaceX на біржу. Минулого тижня Bloomberg повідомив, що техаська фірма може конфіденційно подати заявку на первинне публічне розміщення акцій вже цього місяця, що потенційно може оцінити її вартістю понад 1,75 трильйона доларів і зберегти її на шляху до лістингу в червні.
У червні xAI покращила цінові умови, щоб залучити інвесторів до ширшого пакету боргових зобов'язань на суму 5 мільярдів доларів, який включав транш облігацій на суму 3 мільярди доларів, що зараз погашається, та два додаткові кредити на суму 1 мільярд доларів.
Один кредит було видано за номінальною вартістю разом з облігаціями, тоді як інший був на 7,25 процентних пунктів вище бенчмарку зі зниженою ціною 96 центів за долар.