Принцип работы криптовалютных бирж
Благодаря криптобиржам мы не ограничиваемся использованием определенной криптовалюты, а имеем возможность обменять ее на другие. В этой статье мы рассмотрим понятие криптобиржа, механизм работы, риски и преимущества.
Что такое криптовалютная биржа?
Криптовалютная биржа — онлайн-платформа, которая специализируется на обмене одной криптовалюты на другую. На некоторых биржах также можно торговать за указанную валюту, основываясь на рыночной стоимости актива.
Кроме того, поскольку сегодня большинство бирж имеют встроенные кошельки, существует возможность отправлять средства с платформы на другую. Таким образом, пользователи не ограничены хранением средств в пределах одной платформы.
На рынке существует три типа криптобирж:
- Традиционные торговые платформы (Binance, Kraken, Okex, EXMO, Coinbase);
- Платформы прямой торговли (Waves DEX, Binance DEX, Bishares, Bitsquare);
- Криптовалютные брокеры (BitForex, Bybit, Currency).
В случае традиционных торговых платформ покупатели и продавцы могут торговать средствами на основе текущей рыночной цены. Биржа действует как «посредник», и в большинстве случаев она взимает комиссию за транзакции.
Платформы прямой торговли — это одноранговые онлайн-платформы, на которых покупатели и продавцы торгуют без посредников; этот тип не использует фиксированные рыночные цены, и продавцы обычно устанавливают свои собственные курсы обмена.
Криптовалютные брокеры — это онлайн-платформы, которые позволяют покупателям и продавцам торговать криптовалютами по рыночной цене с небольшой премия. Обмен происходит между покупателем или продавцом и брокером, а не напрямую между покупателем и продавцом.
Централизованные и децентрализованные биржи
Бытует мнение, что торговля на централизованных биржах прямо противоречит философии большинства криптовалют — децентрализации.
Однако, именно централизованные биржи и сделали криптовалюты доступными. К тому же они приносят столь необходимую ликвидность на хрупкие крипторынки. Однако эти централизованные биржи не позволяют пользователю полностью контролировать свои личные ключи. Напомним, что за последние пару лет централизованные биржи неоднократно подвергались атакам, что приводило к потерям криптовалюты на миллиарды долларов.
Чтобы как-то предотвратить мошенничество, централизованные биржи приняли различные меры KYC (знай своего клиента) и AML (борьба с отмыванием денег).
Децентрализованные биржи (DEX), с другой стороны, более приватны. Они не запрашивают личную информацию, удостоверение личности или другие процедуры KYC/AML. Вот почему некоторые трейдеры предпочитают именно их.
Основным преимуществом децентрализованных торговых платформ является то, что им не нужны посредники. Однако пользователь децентрализованной криптовалютной биржи несет полную ответственность за свои действия и безопасность собственных средств.
Отсутствие посредника дает еще одно преимущество — низкие или несуществующие торговые сборы.
Все это хорошо, но давайте не будем спешить с выводами. Децентрализованные биржи имеют свои недостатки.
DEX доступны только для людей, которые уже присутствуют в криптовалютной экосистеме. И поскольку они обслуживают меньшую аудиторию, их объемы торговли обычно ниже, чем у централизованных бирж. Это означает, что уровни ликвидности не настолько высокий (низкие объемы торговли затрудняют продажу криптовалют и перевод в наличные).
Децентрализованные биржи обычно не предлагают такие же расширенные функциональные возможности, как маржинальная торговля, стоп-лосс и т.д., при наличии менее удобного интерфейса.
Что такое криптовалютные торговые пары?
В мире криптовалют термин «торговая пара» описывает сделку между двумя типами криптовалюты. Например, одной из самых популярных торговых пар на всех биржах является торговая пара ETH/BTC. Эта пара позволяет купить BTC, используя ETH (Ethereum), или продать ETH за BTC.
Криптовалютные торговые пары позволяют пользователям получать прибыль от изменения курса валют, и они являются основным источником прибыли для многих криптотрейдеров.
Основы криптовалютной торговли
Выход на криптовалютный рынок трейдинга пугает, но если делать это постепенно, то можно с легкостью разобраться во всех нюансах его работы.
Первое что необходимо будет сделать — это создать учетную запись на бирже криптовалют. После этого следует внести первый депозит в свой кошелек с помощью одного из поддерживаемых платформой способов платежа.
Криптотрейдинг — это спекулятивный бизнес, поэтому важно помнить, что можно потерять все. Рекомендуется никогда не торговать и не инвестировать больше, чем вы можете позволить себе потерять.
Большая часть рисков, связанных с торговлей криптовалютой, связана с двумя вещами: безопасность и регулирование (или его отсутствие).
Лучше выбирать платформы, которые хранят депозиты в «холодном» хранилище (в автономном режиме, вне досягаемости от потенциальных хакеров), имеют двухфакторную аутентификацию, а также шифрование и проверку электронной почты.
В конце концов, существует множество рисков, связанных с торговлей криптовалютами. Поэтому важно провести собственное исследование и узнать как можно больше о крипто-обмене, который вы планируете использовать.
